AI 編程工具正推動(dòng)軟件行業(yè)走向 " 峰值時(shí)刻 "。

近日，芯片金融分析公司 Fabricated Knowledge 的創(chuàng)始人 Doug O'Laughlin 發(fā)表文章稱，生成式 AI 正以類似互聯(lián)網(wǎng)顛覆傳統(tǒng)媒體的方式，重塑軟件行業(yè)的格局。

文章指出，AI 工具，比如 Cursor 和 Claude Code，正在讓編寫代碼的成本和時(shí)間大幅下降，過去需要每 token 數(shù)千美元才能完成的開發(fā)任務(wù)，現(xiàn)在可能只需幾美分。

Doug 認(rèn)為，這不僅會(huì)改變軟件開發(fā)的游戲規(guī)則，更會(huì)像 YouTube 對(duì)傳統(tǒng)電視業(yè)的沖擊一樣，徹底顛覆行業(yè)的盈利模式和競(jìng)爭(zhēng)格局。

通過對(duì)比互聯(lián)網(wǎng)時(shí)代媒體行業(yè)的變遷，Doug 提出，軟件行業(yè)正面臨類似的 " 峰值時(shí)刻 "。而理解這一變化的最佳視角，就是參考 YouTube 興起對(duì)傳統(tǒng)線性媒體造成的沖擊。

傳統(tǒng)媒體如何走向衰落

為了更好地理解軟件行業(yè)即將面臨的變化，作者首先回顧了傳統(tǒng)媒體行業(yè)的發(fā)展軌跡。

在互聯(lián)網(wǎng)和 YouTube 出現(xiàn)之前，內(nèi)容消費(fèi)主要通過電視捆綁套餐的形式進(jìn)行，用戶通過單一訂閱就能獲得數(shù)千個(gè)頻道的內(nèi)容。這種模式從 1980 年代持續(xù)到 2010 年代中期，電視捆綁套餐的滲透率一度達(dá)到 87% 的峰值。

然而，YouTube 的興起改變了一切。

數(shù)據(jù)顯示，YouTube 用戶增長的 S 型曲線幾乎完美地與有線電視捆綁套餐達(dá)到頂峰的時(shí)間點(diǎn)重合。

文章稱，在 2010 年代，當(dāng) YouTube 經(jīng)歷爆炸性增長時(shí)，有線電視捆綁套餐達(dá)到了頂峰，然后開始衰落。如今，傳統(tǒng)電視的滲透率已經(jīng)跌至 40% 左右。

內(nèi)容創(chuàng)作門檻的大幅降低

是什么導(dǎo)致了傳統(tǒng)媒體的衰落？作者認(rèn)為，關(guān)鍵不僅僅在于互聯(lián)網(wǎng)改變了分發(fā)渠道，更重要的是媒體創(chuàng)作本身發(fā)生了根本性變化。

傳統(tǒng)媒體時(shí)代，內(nèi)容創(chuàng)作者相對(duì)較少（數(shù)千個(gè)頻道），而現(xiàn)在 YouTube 上有約 1.139 億個(gè)頻道，其中超過 32300 個(gè)頻道的訂閱者超過 100 萬。

以 MrBeast 為例，這位內(nèi)容創(chuàng)作者現(xiàn)在擁有 4 億訂閱者，文章指出，這比整個(gè)美國的人口還要多，遠(yuǎn)超有線電視曾經(jīng)達(dá)到的規(guī)模。

重要的是，MrBeast 并非帶著大量資金和分發(fā)渠道進(jìn)入這個(gè)領(lǐng)域，而是因?yàn)槊襟w創(chuàng)作的準(zhǔn)入成本大幅下降才得以崛起。

作者估算，在 2000 年啟動(dòng)一個(gè)電視節(jié)目大約需要 25 萬美元，而現(xiàn)在啟動(dòng)一個(gè) YouTube 頻道只需要大約 3000 美元。這種成本下降趨勢(shì)與當(dāng)前編程助手工具的發(fā)展軌跡驚人相似。

軟件開發(fā)成本的 " 斷崖式 " 下降

同樣的邏輯也適用于 AI 沖擊下的軟件行業(yè)。文章強(qiáng)調(diào)，軟件開發(fā)的成本如今只是過去的一個(gè)零頭。

Doug 表示，過去編寫數(shù)百行代碼需要花費(fèi)數(shù)百美元的人工時(shí)間，現(xiàn)在每天花費(fèi)數(shù)百美元就能編寫數(shù)百萬行代碼。

有懷疑的觀點(diǎn)認(rèn)為，服務(wù)質(zhì)量、產(chǎn)品市場(chǎng)契合度和分發(fā)渠道（即銷售）才是真正的差異化因素。他們指出，與傳統(tǒng)媒體在分發(fā)和內(nèi)容成本兩方面都發(fā)生變化不同，軟件行業(yè)只是創(chuàng)作成本在下降，而分發(fā)成本并未改變。

然而，Doug 認(rèn)為這種觀點(diǎn)過于狹隘。

他表示，SoR（記錄系統(tǒng)，大型數(shù)據(jù)系統(tǒng)中信息的權(quán)威數(shù)據(jù)源）不太可能改變，但新的商業(yè)機(jī)會(huì)是存在的。如果上下文窗口變得無限，可以無休止地調(diào)用和操作數(shù)據(jù)和信息，那么一個(gè)特定的解決方案相較其它解決方案而言又有什么意義呢？

Doug 進(jìn)一步指出，傳統(tǒng)軟件行業(yè)的毛利率高達(dá) 90% 以上，但如果每個(gè)人都能低成本開發(fā)出類似產(chǎn)品，那么高利潤的日子可能一去不復(fù)返了。

雖然生成式 AI 成本很高，但對(duì)于產(chǎn)品創(chuàng)造而言，這本質(zhì)上降低了傳統(tǒng)軟件解決方案的凈成本。

" 峰值軟件 " 時(shí)代的到來

Doug 在文章中大膽預(yù)測(cè)，認(rèn)為通過軟件獲得巨額利潤的時(shí)代已經(jīng)結(jié)束。

文章稱，過去的游戲規(guī)則是囤積相對(duì)較少的優(yōu)秀程序員，從而提高內(nèi)部開發(fā)速度并拒絕向競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手提供這種供應(yīng)。但 AI 編程代理意味著軟件供應(yīng)將呈指數(shù)級(jí)增長。

如今，軟件行業(yè)正在經(jīng)歷一場(chǎng)加速版的顛覆，供應(yīng)量激增將淹沒傳統(tǒng)軟件制造商，細(xì)分解決方案最終會(huì)壓倒現(xiàn)有巨頭。

類似于媒體行業(yè)，文章指出，軟件行業(yè)的 SaaS（軟件即服務(wù)）模式正處于類似的高點(diǎn)，AI 工具的普及將加速這一衰退過程。供應(yīng)量的激增，意味著傳統(tǒng)軟件公司的高利潤 " 護(hù)城河 " 將逐漸失效，銷售和營銷成本將成為競(jìng)爭(zhēng)的重點(diǎn)，但這更像是 " 向下競(jìng)爭(zhēng) " 的賽跑。

文章預(yù)測(cè)，傳統(tǒng)軟件公司的股票仍有賺錢機(jī)會(huì)，但這將通過一波整合浪潮實(shí)現(xiàn)。今天的微軟、Salesforce、ServiceNow 和 Adobe 可能就是明天的迪斯尼和?？怂埂?/strong>